用語解説
日経平均ボラティリティ・インデックスは、投資家が予想する今後1か月間の日経平均株価の変動率をオプション価格から算出した指数です。「日経平均VI」と略称され、日本版の恐怖指数とも呼ばれています。
日本経済新聞社が2010年11月から算出を開始し、現在は15秒間隔でリアルタイムに公表されています。大阪取引所に上場している日経平均オプションの価格を利用して算出され、数値が高いほど投資家が将来の株価変動を大きく予想していることを示します。
相場の先行き不透明感や投資家の心理状態を反映する重要な指標として活用されており、市場参加者のリスク認識度合いを測る尺度となっています。
この指数を原資産とした日経平均VI先物も大阪取引所で取引されています。